Renegociación CMF vs. Quiebra de Persona Natural: Cuál elegir según tu nivel de deuda

Cuando la carga financiera supera con creces tu capacidad de pago, la ley de insolvencia chilena (Ley 20.720) ofrece herramientas para que los ciudadanos puedan volver a empezar de cero. Sin embargo, existe una confusión habitual entre dos caminos muy distintos: la Renegociación de deudas y la Liquidación Voluntaria (coloquialmente llamada Quiebra de Persona Natural).

Opción A: La Renegociación de Deudas (Un respiro para seguir pagando)

Es un proceso administrativo gratuito que se realiza ante la Superintendencia de Insolvencia y Reemprendimiento (Superir).

• Cómo funciona: La Superir actúa como mediadora entre tú y tus acreedores. Presentas una propuesta de pago acorde a tus ingresos reales (por ejemplo, consolidar tus deudas a más plazo, con meses de gracia y sin intereses punitivos).

• Requisitos clave: Tener dos o más deudas vencidas por más de 90 días, que sumen en total más de 80 UF, y no haber sido notificado de una demanda judicial previa.

Opción B: La Liquidación Voluntaria o Quiebra (Borrar y empezar de nuevo)

Es un proceso judicial donde entregas ordenadamente tus bienes para pagar lo que se pueda de tus deudas, extinguiendo el saldo restante por ley.

• Cómo funciona: Un liquidador toma tus activos (tu auto, un televisor, etc.), los remata para pagar a los acreedores y, una vez finalizado el proceso, el tribunal declara extinguidas todas tus deudas pendientes, permitiéndote salir de Dicom de forma definitiva.

• Requisitos clave: Requiere la representación de un abogado particular y la apertura de un juicio en tribunals civiles.

La renegociación es ideal si aún posees un sueldo mensual estable pero necesitas condiciones más humanas para pagar. La liquidación voluntaria es el último recurso cuando ya no cuentas con ingresos y tus bienes son menores a la deuda total acumulada.